国产伦乱,一曲二曲欧美日韩,AV在线不卡免费在线不卡免费,搞91AV视频

基于Copula邊際轉(zhuǎn)換方法的組合套期保值模型

發(fā)布時(shí)間:2020-12-01 16:18
  針對(duì)資產(chǎn)價(jià)格相互關(guān)聯(lián)且其對(duì)資產(chǎn)組合套期保值效率影響極大的現(xiàn)實(shí),文章構(gòu)建了反映組合中資產(chǎn)之間相關(guān)關(guān)系的套期保值模型。采用Kendallτ秩相關(guān)系數(shù)表征組合中資產(chǎn)之間的非線性相關(guān)關(guān)系,并用邊際轉(zhuǎn)換方法,依據(jù)各資產(chǎn)的現(xiàn)實(shí)收益率分布及其尖峰厚尾特征等確定多元正態(tài)Copula函數(shù)中各資產(chǎn)收益率的邊際分布,在預(yù)測(cè)資產(chǎn)組合方差-協(xié)方差矩陣的基礎(chǔ)上確定最優(yōu)套期保值比率。以鋁和銅兩種大宗商品為例的實(shí)證結(jié)果表明,本文模型對(duì)應(yīng)的套期保值效率要明顯優(yōu)于傳統(tǒng)模型。 

【文章來(lái)源】:統(tǒng)計(jì)與決策. 2020年13期 第138-142頁(yè) 北大核心CSSCI

【文章頁(yè)數(shù)】:5 頁(yè)

【參考文獻(xiàn)】:
期刊論文
[1]基于相同方差下降比的最優(yōu)時(shí)變套期保值比率探討[J]. 程欣,孟慶軍,張忱.  統(tǒng)計(jì)與決策. 2016(07)
[2]動(dòng)態(tài)套保策略優(yōu)于靜態(tài)套保策略嗎?——來(lái)自中國(guó)棉花期貨的證據(jù)[J]. 徐誠(chéng)瑋,王軍.  西南金融. 2010(05)
[3]利用擴(kuò)展基尼均值系數(shù)計(jì)算股指期貨套期保值比率[J]. 袁象,余思勤.  中國(guó)管理科學(xué). 2008(S1)
[4]基于修正的ECM-GARCH模型的動(dòng)態(tài)最優(yōu)套期保值比率估計(jì)及比較研究[J]. 彭紅楓,葉永剛.  中國(guó)管理科學(xué). 2007(05)



本文編號(hào):2894926

資料下載
論文發(fā)表

本文鏈接:http://lk138.cn/jingjilunwen/hongguanjingjilunwen/2894926.html


Copyright(c)文論論文網(wǎng)All Rights Reserved | 網(wǎng)站地圖 |

版權(quán)申明:資料由用戶1d94a***提供,本站僅收錄摘要或目錄,作者需要?jiǎng)h除請(qǐng)E-mail郵箱bigeng88@qq.com
五月丁香插逼| 美女被干在线网站上| 久精品黄色| 久久好男人| 欧美日韩性爱视频一区二区 | 自拍偷怕亚洲色图欧美色图| 麻豆香蕉牛奶视频在线播放| 少妇尻逼久久久久| 艹B久久久| 综合色吧亚洲一区二区| 人妻热九九| 色婷婷国产精品欧美| 人人欧美日韩国产一区二区三区| 久久久久国产一毛片| 亚洲乱欲在线观看| 99久久99九九99九九九| 正在播放谷原希美性AV| 久久99国产精品-百度| 欧美色色欧美极品日韩| 久久看片草| 欧美精品999999999999| 海外三级网站| 日韩精品无打码| 人妻一区中文| 九九九九九黄色电影网站| 日本免费久久Y视频| 麻豆精品国产91福利在线观看| 大色国产91AV| 好属妞只有这里有精品| 激情亚洲五月婷| 操麻豆美女视频| 大香蕉青青操亚洲| 人妻互换一二三区激情电影| 机久久久久久久久久久久| 欧美深喉网站在线| 亚洲精成a品人v在线播放| 久久日本成人一区| 亚洲色影院丝袜| 女老师露乳网站| 黑人IV久久久久久久久久久| 日韩H图片一区|